长湖镇。
人们大多待在屋内。
因为晚间东方和北方会吹来十分凛冽的寒风。而且随着那些矮人的离去，人们的热情也终于减退了少许。
有人开始担心起巴德口中的场景：恶龙被惊醒，杀死矮人，然后报复长湖镇。
“也许我们都被金子和银子迷惑住了，去山中挑战一条巨龙，确实不是什么明智的决定！”
但也有人说：“难道你贫困的日子还没过够吗？镇长和森林里的精灵贸易赚了那么的钱财，可他只肯给那么一丁点的酬劳！还要借助阿尔弗雷德那个马屁精继续剥削我们！看看我们每天吃得都是什么？菜糠和不新鲜的鱼！如果老天有一线的机会让我摆脱这样的生活，巨龙也无法阻止我！”
当然，更多的人只是寄希望于矮人们没有惊醒恶龙，又或者恶龙早离开了，然后矮人的国王成功收复他们的家园。山下王国的光辉重新照耀居住在湖上的人们。
再不成，那些矮人带出来一些金灿灿的财宝也可以。
就是在这时，人们听到孤山方向传来一声可怖的吼声，被虚幻的黄金与白银冲昏的头脑终于清醒过来。
人们惶恐不安的或缩在屋里、或抬头望向北方，议论纷纷。
突然，北方的天际骤然亮起一股红光，稍纵即逝。
“看哪！”有人说，“又是那种光！昨天晚上我们守夜的人看见那光从半夜一直亮到清晨，山里面一定有什么事情在发生。”
“也许是山下之王正在铸造金子。”另一个人说，“他去北方已经有好些日子了，那些歌曲的内容该要开始应验了。”
“哪个国王？”另一个人冷冷地说道，“那很有可能是恶龙劫掠时喷射的火焰，他才是我们所知道的惟一的山下之王。”
是巴德。
他是人们中对事态的发展最不抱希望的，而且他一直忧心忡忡，惶惶不安。
“你这个乌鸦嘴！”其他人不满地反驳他，“我知道你想什么！你就不希望我们过上好日子！